Strata oznacza, że koszty podatkowe, jakie poniósł podatnik w celu uzyskania przychodu z prowadzonej działalności gospodarczej, przekroczyły wielkość przychodów osiągniętych w roku podatkowym. Przepisy podatkowe dają możliwość rozliczenia tej straty podatkowej.

Stratę ze źródła przychodu, a szczególności z prowadzonej działalności gospodarczej,  poniesioną w roku podatkowym podatnik może odliczyć od dochodu uzyskanego z tego samego źródła w najbliższych kolejno po sobie następujących 5 latach podatkowych. Istotnym jest, że wysokość obniżki w którymkolwiek z tych lat nie może przekroczyć 50% kwoty tej straty. Warunkiem rozliczenia straty jest uzyskiwanie dochodu z tego samego źródła przychodów, z którego podatnik poniósł stratę.

Wynika z tego, że podatnik ma możliwość odliczenia straty, ale tylko od dochodu uzyskanego z tego samego źródła, z którego powstała strata i to w okresie nie dłuższym niż 5 lat.

Jeżeli podatnik zmieni formę prowadzenia działalności gospodarczej z samodzielnej na działalność gospodarczą prowadzoną w formie spółki cywilnej to w dalszym ciągu ma prawo do odliczenia straty, ponieważ w jednym i drugim przypadku jest to samo źródło przychodu i ten sam podatnik podatku dochodowego.

Od podatnika więc zależy, kiedy stratę odliczy i w jakim okresie, jednak w danym roku nie może on odliczyć więcej niż 50% tej straty.

Przykładowo w 2006 roku podatnik poniósł stratę z prowadzonej działalności gospodarczej w wysokości 2500 zł. Zatem będzie mógł rozliczyć poniesioną stratę, jednak w żadnym z 5 następnych lat nie więcej niż 1250 zł.

Gdy podatnik dokona likwidacji pozarolniczej działalności gospodarczej, to nie utraci prawa do rozliczenia straty, ale faktycznie nie będzie miał możliwości dokonania tego rozliczenia. Likwidacja działalności oznacza bowiem, że wygaśnie u niego źródło przychodów, a zatem brak podstawy by rozliczyć stratę poniesioną latach kiedy podatnik prowadziła działalność gospodarczą. Jednakże zachowuje on prawo do rozliczenia straty.

Jeżeli w ciągu pięciu lat, licząc od końca roku, w którym poniósł stratę, podejmie ponownie prowadzenie działalności gospodarczej, będzie mógł skorzystać z przysługującego mu prawa obniżenia dochodu osiągniętego z tej działalności o część straty, nie większą jednak niż 50% kwoty tej straty w roku podatkowym.

Nie jest przy tym istotne, czy podejmując ponownie działalność gospodarczą, podatnik wybierze tę samą formę opodatkowania. Możliwość rozliczenia straty z pozarolniczej działalności gospodarczej istnieje zarówno wtedy, gdy dochody z niej będą opodatkowane podatkiem liniowym, według skali podatkowej czy ryczałtem od przychodów ewidencjonowanych. W tym ostatnim przypadku strata pomniejszy przychód z pozarolniczej działalności gospodarczej.